Sebuah perubahan yang bisa menjadi Pareto-memperbaiki jika hal itu disertai dengan redistribusi cocok. Sebuah pindah ke perdagangan bebas, meskipun akan menyakiti beberapa orang jika dilakukan sendiri, yang bermanfaat di bawah kriteria Kaldor-Hicks karena merupakan perbaikan Pareto yang potensial. Juga disebut perbaikan Kaldor, perbaikan Kaldor-Hicks, atau perbaikan Hicks-Kaldor.